在阴暗的玩具店里，一只被主人丢弃的破旧木偶“比利”在某个午夜被神秘力量唤醒。它回忆起曾经遭受的虐待与遗弃，心中燃起复仇的火焰。比利开始逐一寻找那些伤害过它的人：贪婪的店老板、残忍的收藏家、以及冷漠的玩具制造商。每杀一人，它就会用针线缝合他们的伤口，仿佛在完成一件艺术品。警方介入调查，却发现所有线索都指向那个不起眼的木偶。随着复仇的推进，比利逐渐揭开了自己身世的秘密——它曾是数百年前一个邪恶巫师的化身，被封印在木偶中。如今封印解除，一场血腥的杀戮盛宴即将开启，而唯一能阻止它的，是一个相信木偶有灵魂的小女孩。